2012年12月26日，中國出口信用保險公司在京發(fā)布了2012年版《國家風(fēng)險分析報告》(以下簡稱《報告》)。《報告》不但收錄了與中國經(jīng)貿(mào)關(guān)系最密切的60個重點國家的國別風(fēng)險概況，還對全球除中國以外的192個主權(quán)國家的風(fēng)險水平進行了重新認定與評估，確定了各國2012年國家風(fēng)險參考評級。
全球62個國家參考評級發(fā)生變化
2012年版國家風(fēng)險參考評級在遵循原有理論方法體系的基礎(chǔ)上進行了合理改進。結(jié)合中國信保業(yè)務(wù)實踐，以政治外交、經(jīng)濟金融、制度運營、社會安全、雙邊政治經(jīng)濟關(guān)系為核心衡量因素，根據(jù)風(fēng)險的實時變化和動態(tài)發(fā)展，進行綜合評估。共有62個國家的參考評級發(fā)生變化。其中，有17個國家風(fēng)險水平上升，參考評級調(diào)降，占被評估國別總數(shù)的8.9%；有45個國家風(fēng)險水平下降，參考評級調(diào)升，占被評估國別總數(shù)的23.4%。
總體看，全球風(fēng)險在2012年仍處于較高水平。債務(wù)危機影響的持續(xù)擴散和世界經(jīng)濟的欲振乏力，使得部分發(fā)達國家和區(qū)域風(fēng)險水平上升。
評級調(diào)降的國家主要是受歐洲主權(quán)債務(wù)危機和受地緣政治風(fēng)險影響較大的國家，其或是財政赤字水平和公共債務(wù)水平較高，或是政治經(jīng)濟形勢惡化；而評級調(diào)升的國家主要是國家政局穩(wěn)定，經(jīng)濟恢復(fù)、發(fā)展情況較好，與我國政治經(jīng)濟交往進一步密切的國家。
盡管部分國家絕對風(fēng)險水平依然較高，但2012年以來這些國家都呈現(xiàn)出一定的積極因素，整體穩(wěn)定性相較2011年有所增強。從區(qū)域分布來看，被降級的國家以部分西歐、拉丁美洲和亞洲國家為主；評級調(diào)升的國家以部分亞洲、非洲和東歐國家為主。
北美地區(qū)——美國實體經(jīng)濟疲軟，信用風(fēng)險信號增多
2012年前11個月，中國信保在北美地區(qū)承保金額為481.9億美元，同比增長28.1%。
從承保情況來看，美國是中國信保短期業(yè)務(wù)承保的最大單一市場。2012年，中國信保短期出口信用保險美國項下業(yè)務(wù)整體表現(xiàn)平穩(wěn)，但由于實體經(jīng)濟疲弱，美國各行業(yè)大中型企業(yè)經(jīng)營嚴重分化，經(jīng)營出現(xiàn)風(fēng)險信號的大型買方集團增多。
由于失業(yè)率高企，美國政府進一步強化貿(mào)易保護，針對中國實施貿(mào)易保護的產(chǎn)品從傳統(tǒng)勞動密集型行業(yè)向更為廣泛的光伏、鋼鐵、汽車部件等行業(yè)擴散，針對我國通訊行業(yè)企業(yè)的知識產(chǎn)權(quán)調(diào)查也頻頻出現(xiàn)。我國出口企業(yè)對風(fēng)險的識別與把控能力尚有待提高。
歐洲地區(qū)——歐債危機影響擴大導(dǎo)致出口企業(yè)受損
2012年前11個月，中國信保在歐洲地區(qū)承保金額為633.4億美元，同比增長11.1%。
從承保經(jīng)驗來看，由于主權(quán)債務(wù)危機使得歐洲經(jīng)濟整體陷入低迷、企業(yè)經(jīng)營困難，2012年歐洲買方訂單增長速度有所放緩。部分已發(fā)生主權(quán)債務(wù)危機及公共債務(wù)負擔(dān)沉重的國家投保需求有所降低，中國信保接到出口企業(yè)報損和實際賠付的金額均有所增加，歐洲核心國家受歐債危機的影響進一步加大。
整體來看，歐洲地區(qū)的風(fēng)險表現(xiàn)在：一是在嚴峻的宏觀經(jīng)濟形勢之下，企業(yè)經(jīng)營及財務(wù)狀況不穩(wěn)定，買方特別是中小企業(yè)買方破產(chǎn)風(fēng)險增大；二是行業(yè)風(fēng)險加劇，除全球航運市場未見復(fù)蘇，光伏行業(yè)由于歐洲各國補貼政策調(diào)整及實施反傾銷措施而出現(xiàn)系統(tǒng)性風(fēng)險外，電信、高新技術(shù)、家電等行業(yè)報損及賠付增幅明顯；三是東歐及獨聯(lián)體國家政策審批及調(diào)整的政治風(fēng)險有所顯現(xiàn)。
為此，中國信保加強對上述風(fēng)險的應(yīng)對，根據(jù)客戶及買家的風(fēng)險特征實施個性化承保措施，幫助企業(yè)做好風(fēng)險防范工作。
亞洲地區(qū)——風(fēng)險呈現(xiàn)多層次、多樣化、復(fù)雜化特點
亞洲是中國信保業(yè)務(wù)規(guī)模最大、保險責(zé)任最為集中的地區(qū)，其風(fēng)險呈現(xiàn)出多層次、多樣化、復(fù)雜化的特點。2012年前11個月，中國信保在亞洲地區(qū)承保金額為1095.4億美元，同比增長38.7%。
2012年，亞洲國家針對中國農(nóng)產(chǎn)品、化工產(chǎn)品、紡織品等行業(yè)的貿(mào)易保護主義有所抬頭，在質(zhì)量標準、檢疫認證、環(huán)保標準等多方面設(shè)置貿(mào)易壁壘；東南亞國家以及香港的進出口手續(xù)和單證要求越來越簡便靈活，導(dǎo)致少數(shù)出口企業(yè)制造虛假貿(mào)易騙取保險和銀行融資的風(fēng)險增加，成為出口貿(mào)易險涉嫌虛假貿(mào)易融資案件的高發(fā)區(qū)；部分中亞國家仍然存在外匯限制、短缺或經(jīng)濟波動的情況；西亞中東地區(qū)動蕩局勢在短期內(nèi)難以改變，受歐美國家主導(dǎo)的經(jīng)濟制裁影響，中東部分熱點國家和地區(qū)拖欠風(fēng)險上升；東南亞地區(qū)電信市場自由化、開放化程度普遍較高，競爭激烈。
從中國信保的承保經(jīng)驗來看，亞洲國家是我國出口企業(yè)報損和實際受損案件集中的區(qū)域，且重案較多。
非洲地區(qū)——拖欠、延期風(fēng)險增加，征收和政府違約風(fēng)險不容忽視
非洲是中國信保歷史上中長期出口信用保險業(yè)務(wù)規(guī)模較為集中，同時短期出口信用保險業(yè)務(wù)規(guī)模發(fā)展較快的地區(qū)。2012年前11個月，中國信保在非洲地區(qū)承保金額為146.2億美元，同比增長48.4%。
近年來，隨著國際經(jīng)濟低迷，西方發(fā)達國家的援助有所減少，當?shù)嘏涮踪Y金壓力加大，項目拖欠、延期風(fēng)險有所增加，南北蘇丹分立和近期部分國家的武裝沖突短期內(nèi)對部分我國企業(yè)承建項目的執(zhí)行帶來了不確定性。
2012年，隨著多國大選的逐漸結(jié)束，各國政局和政策趨勢有所明朗，但由于總體法律環(huán)境較差，不同形式、不同程度的征收和政府違約風(fēng)險不容忽視，尤其是油氣和礦產(chǎn)項目更要重點關(guān)注。此外，政府干預(yù)、治理乏力，以及復(fù)雜的種族、宗教、反政府武裝等問題，容易干擾投資項目的正常建設(shè)和運營；而一些國家財政實力有限，部分國家財政擔(dān)保有效性依然不足。
拉丁美洲地區(qū)——買家資信透明度低，外匯管制風(fēng)險顯著
2012年以來，中國信保在拉丁美洲地區(qū)業(yè)務(wù)增速穩(wěn)定。2012年前11個月，中國信保在拉美地區(qū)承保金額為221.5億美元，同比增長27.8%。金融危機給廣大拉丁美洲國家?guī)淼呢撁嬗绊懖⑽聪@些國家普遍出現(xiàn)僑匯減少、債負沉重、資金外逃、財稅不足等問題，且過度倚重資源產(chǎn)品出口、經(jīng)濟結(jié)構(gòu)單一等固有風(fēng)險因素仍然存在。
從中國信保承保經(jīng)驗來看，在短期出口業(yè)務(wù)中，拉美地區(qū)進口商申請的信用期限普遍較長，離岸公司作為貿(mào)易主體屢見不鮮，買家資信透明度低等問題加大了業(yè)務(wù)風(fēng)險。拉美地區(qū)是2012年中國信保承保的工程機械行業(yè)出險最多的地區(qū)。在中長期出口業(yè)務(wù)中，債務(wù)負擔(dān)沉重、履約記錄不佳的國家的外匯管制風(fēng)險顯著。在這一區(qū)域已進入重組的項目，正面臨不斷惡化的外部環(huán)境。一些國家推行激進的政治和經(jīng)濟改革，國有化風(fēng)險趨升，民族主義和貿(mào)易保護主義抬頭值得關(guān)注。
全球62個國家參考評級發(fā)生變化
2012年版國家風(fēng)險參考評級在遵循原有理論方法體系的基礎(chǔ)上進行了合理改進。結(jié)合中國信保業(yè)務(wù)實踐，以政治外交、經(jīng)濟金融、制度運營、社會安全、雙邊政治經(jīng)濟關(guān)系為核心衡量因素，根據(jù)風(fēng)險的實時變化和動態(tài)發(fā)展，進行綜合評估。共有62個國家的參考評級發(fā)生變化。其中，有17個國家風(fēng)險水平上升，參考評級調(diào)降，占被評估國別總數(shù)的8.9%；有45個國家風(fēng)險水平下降，參考評級調(diào)升，占被評估國別總數(shù)的23.4%。
總體看，全球風(fēng)險在2012年仍處于較高水平。債務(wù)危機影響的持續(xù)擴散和世界經(jīng)濟的欲振乏力，使得部分發(fā)達國家和區(qū)域風(fēng)險水平上升。
評級調(diào)降的國家主要是受歐洲主權(quán)債務(wù)危機和受地緣政治風(fēng)險影響較大的國家，其或是財政赤字水平和公共債務(wù)水平較高，或是政治經(jīng)濟形勢惡化；而評級調(diào)升的國家主要是國家政局穩(wěn)定，經(jīng)濟恢復(fù)、發(fā)展情況較好，與我國政治經(jīng)濟交往進一步密切的國家。
盡管部分國家絕對風(fēng)險水平依然較高，但2012年以來這些國家都呈現(xiàn)出一定的積極因素，整體穩(wěn)定性相較2011年有所增強。從區(qū)域分布來看，被降級的國家以部分西歐、拉丁美洲和亞洲國家為主；評級調(diào)升的國家以部分亞洲、非洲和東歐國家為主。
北美地區(qū)——美國實體經(jīng)濟疲軟，信用風(fēng)險信號增多
2012年前11個月，中國信保在北美地區(qū)承保金額為481.9億美元，同比增長28.1%。
從承保情況來看，美國是中國信保短期業(yè)務(wù)承保的最大單一市場。2012年，中國信保短期出口信用保險美國項下業(yè)務(wù)整體表現(xiàn)平穩(wěn)，但由于實體經(jīng)濟疲弱，美國各行業(yè)大中型企業(yè)經(jīng)營嚴重分化，經(jīng)營出現(xiàn)風(fēng)險信號的大型買方集團增多。
由于失業(yè)率高企，美國政府進一步強化貿(mào)易保護，針對中國實施貿(mào)易保護的產(chǎn)品從傳統(tǒng)勞動密集型行業(yè)向更為廣泛的光伏、鋼鐵、汽車部件等行業(yè)擴散，針對我國通訊行業(yè)企業(yè)的知識產(chǎn)權(quán)調(diào)查也頻頻出現(xiàn)。我國出口企業(yè)對風(fēng)險的識別與把控能力尚有待提高。
歐洲地區(qū)——歐債危機影響擴大導(dǎo)致出口企業(yè)受損
2012年前11個月，中國信保在歐洲地區(qū)承保金額為633.4億美元，同比增長11.1%。
從承保經(jīng)驗來看，由于主權(quán)債務(wù)危機使得歐洲經(jīng)濟整體陷入低迷、企業(yè)經(jīng)營困難，2012年歐洲買方訂單增長速度有所放緩。部分已發(fā)生主權(quán)債務(wù)危機及公共債務(wù)負擔(dān)沉重的國家投保需求有所降低，中國信保接到出口企業(yè)報損和實際賠付的金額均有所增加，歐洲核心國家受歐債危機的影響進一步加大。
整體來看，歐洲地區(qū)的風(fēng)險表現(xiàn)在：一是在嚴峻的宏觀經(jīng)濟形勢之下，企業(yè)經(jīng)營及財務(wù)狀況不穩(wěn)定，買方特別是中小企業(yè)買方破產(chǎn)風(fēng)險增大；二是行業(yè)風(fēng)險加劇，除全球航運市場未見復(fù)蘇，光伏行業(yè)由于歐洲各國補貼政策調(diào)整及實施反傾銷措施而出現(xiàn)系統(tǒng)性風(fēng)險外，電信、高新技術(shù)、家電等行業(yè)報損及賠付增幅明顯；三是東歐及獨聯(lián)體國家政策審批及調(diào)整的政治風(fēng)險有所顯現(xiàn)。
為此，中國信保加強對上述風(fēng)險的應(yīng)對，根據(jù)客戶及買家的風(fēng)險特征實施個性化承保措施，幫助企業(yè)做好風(fēng)險防范工作。
亞洲地區(qū)——風(fēng)險呈現(xiàn)多層次、多樣化、復(fù)雜化特點
亞洲是中國信保業(yè)務(wù)規(guī)模最大、保險責(zé)任最為集中的地區(qū)，其風(fēng)險呈現(xiàn)出多層次、多樣化、復(fù)雜化的特點。2012年前11個月，中國信保在亞洲地區(qū)承保金額為1095.4億美元，同比增長38.7%。
2012年，亞洲國家針對中國農(nóng)產(chǎn)品、化工產(chǎn)品、紡織品等行業(yè)的貿(mào)易保護主義有所抬頭，在質(zhì)量標準、檢疫認證、環(huán)保標準等多方面設(shè)置貿(mào)易壁壘；東南亞國家以及香港的進出口手續(xù)和單證要求越來越簡便靈活，導(dǎo)致少數(shù)出口企業(yè)制造虛假貿(mào)易騙取保險和銀行融資的風(fēng)險增加，成為出口貿(mào)易險涉嫌虛假貿(mào)易融資案件的高發(fā)區(qū)；部分中亞國家仍然存在外匯限制、短缺或經(jīng)濟波動的情況；西亞中東地區(qū)動蕩局勢在短期內(nèi)難以改變，受歐美國家主導(dǎo)的經(jīng)濟制裁影響，中東部分熱點國家和地區(qū)拖欠風(fēng)險上升；東南亞地區(qū)電信市場自由化、開放化程度普遍較高，競爭激烈。
從中國信保的承保經(jīng)驗來看，亞洲國家是我國出口企業(yè)報損和實際受損案件集中的區(qū)域，且重案較多。
非洲地區(qū)——拖欠、延期風(fēng)險增加，征收和政府違約風(fēng)險不容忽視
非洲是中國信保歷史上中長期出口信用保險業(yè)務(wù)規(guī)模較為集中，同時短期出口信用保險業(yè)務(wù)規(guī)模發(fā)展較快的地區(qū)。2012年前11個月，中國信保在非洲地區(qū)承保金額為146.2億美元，同比增長48.4%。
近年來，隨著國際經(jīng)濟低迷，西方發(fā)達國家的援助有所減少，當?shù)嘏涮踪Y金壓力加大，項目拖欠、延期風(fēng)險有所增加，南北蘇丹分立和近期部分國家的武裝沖突短期內(nèi)對部分我國企業(yè)承建項目的執(zhí)行帶來了不確定性。
2012年，隨著多國大選的逐漸結(jié)束，各國政局和政策趨勢有所明朗，但由于總體法律環(huán)境較差，不同形式、不同程度的征收和政府違約風(fēng)險不容忽視，尤其是油氣和礦產(chǎn)項目更要重點關(guān)注。此外，政府干預(yù)、治理乏力，以及復(fù)雜的種族、宗教、反政府武裝等問題，容易干擾投資項目的正常建設(shè)和運營；而一些國家財政實力有限，部分國家財政擔(dān)保有效性依然不足。
拉丁美洲地區(qū)——買家資信透明度低，外匯管制風(fēng)險顯著
2012年以來，中國信保在拉丁美洲地區(qū)業(yè)務(wù)增速穩(wěn)定。2012年前11個月，中國信保在拉美地區(qū)承保金額為221.5億美元，同比增長27.8%。金融危機給廣大拉丁美洲國家?guī)淼呢撁嬗绊懖⑽聪@些國家普遍出現(xiàn)僑匯減少、債負沉重、資金外逃、財稅不足等問題，且過度倚重資源產(chǎn)品出口、經(jīng)濟結(jié)構(gòu)單一等固有風(fēng)險因素仍然存在。
從中國信保承保經(jīng)驗來看，在短期出口業(yè)務(wù)中，拉美地區(qū)進口商申請的信用期限普遍較長，離岸公司作為貿(mào)易主體屢見不鮮，買家資信透明度低等問題加大了業(yè)務(wù)風(fēng)險。拉美地區(qū)是2012年中國信保承保的工程機械行業(yè)出險最多的地區(qū)。在中長期出口業(yè)務(wù)中，債務(wù)負擔(dān)沉重、履約記錄不佳的國家的外匯管制風(fēng)險顯著。在這一區(qū)域已進入重組的項目，正面臨不斷惡化的外部環(huán)境。一些國家推行激進的政治和經(jīng)濟改革，國有化風(fēng)險趨升，民族主義和貿(mào)易保護主義抬頭值得關(guān)注。
